高盛稱全球對衝基金正涌入中國股市；OpenAI融資66億美元

全球宏觀

1、對於近期中國股市的飆漲，全球最大對衝基金橋水基金創始人瑞·達利歐（Ray Dalio）、“新興市場教父”馬克·麥樸思、貝萊德、高盛以及宏利投資管理紛紛發聲。達利歐最新發聲稱，如果中國決策層能夠兌現“遠超”承諾的舉措，本輪刺激經濟舉措將成爲歷史性轉折點。考慮中國資產目前依然非常便宜，多方因素共同點燃了市場的“動物精神”(animaspirit)，大批投資者入市抄底。

2、來自美國的對衝基金Mount Lucas Management已建立中國ETF的看漲頭寸，新加坡的GAO Capital和韓國的Timefolio Asset Management則在買入中國藍籌股。Mount Lucas的首席投資官David Aspell表示，許多此前“早已遠離中國市場的投資者正在返回”，投資者正押注中國股市會在經濟復甦之前觸底並強勁反彈。而其自己正通過看漲期權價差等工具，押注京東等消費股反彈。

3、美國9月ADP就業人數14.3萬人，預期12萬人，前值由9.9萬人修正爲10.3萬人。

4、就在三週前，歐洲央行官員還認爲不太可能在10月17日的下次政策會議上降息，然而現在看來降息幾乎已經成爲定局。商業調查結果顯著惡化，通脹數據三年多來首次低於2%，美聯儲轉向寬鬆政策帶來的安全感，所有這些都讓歐洲央行決策者走到了降息25基點似乎只差正式批准的地步。投資者對本月降息的預期如此強烈，以至於市場價格隱含的概率達到了90%。之前預測12月降息的經濟學家也紛紛改旗易幟，其中摩根士丹利和巴克萊在本週早些時候改變預期的機構之列。

5、高盛最新發布的報告顯示，全球對衝基金紛紛涌入中國股市，買盤主要集中在消費、工業、金融和信息技術板塊。能源是唯一被對衝基金小幅拋售的板塊。

6、巴克萊分析師Tim Long表示，iPhone 16發售第一週的全球銷量較上一代同比下降15%。數據表明需求比之前預期的還要疲軟。Tim Long維持蘋果公司的“減持”評級。

7、日元暴跌，此前日本新任首相石破茂稱經濟還沒有爲進一步加息做好準備，導致匯市震盪。繼石破茂講話後，日本央行行長植田和男也發表了類似的謹慎觀點，隨後日元下跌約1.8%至1美元兌146.26日元的盤中低點。如果這一走勢得以維持，則將標誌着日元自2023年2月以來的最大單日跌幅，超過8月初市場劇烈波動期間的震盪幅度。

股市動態

1、美股三大指數小幅收漲，道指漲0.09%，納指漲0.08%，標普500指數漲0.01%，大型科技股漲跌不一，英偉達漲超1%，特斯拉跌超3%，亞馬遜、谷歌、微軟跌幅不足1%。半導體設備與材料、電腦硬件、石油與天然氣板塊走高，納微半導體漲超7%，科磊、超微電腦漲超3%，道達爾漲超2%，惠普、高通、恩智浦、殼牌、埃克森美孚漲超1%。品牌服飾、百貨商店股走低，耐克跌超6%，柯爾百貨跌超5%，安德瑪跌超2%。

2、歐股主要指數收盤漲跌不一，德國DAX30指數跌0.33%，英國富時100指數漲0.17%，法國CAC40指數漲0.05%。

3、日本股市搶籌中國資產，在日本交易所上市的A股南方中證500指數在10月2日收盤上漲77.8%，報6399點。此外，港交所上市的南方東英滬深300指數2倍做多產品漲超35%，南方東英恆生指數2倍做多產品漲超12.3%。

4、港交所文件顯示，9月26日，摩根大通以平均每股44.4327港元的價格增持中國平安3986.1682萬股，耗資約17.71億港元，持股比例增至8.28%。

5、伯克希爾·哈撒韋公司賣出了3.379億美元美國銀行股份。

6、A股大漲引發近期開戶潮。與往年不同，國慶假期券商普遍正常營業用以滿足強烈的開戶需求，目前線上開戶基本7*24小時服務在線。財聯社記者在採訪過程中注意到，不少券商從業人員出現了疑似違規的行爲，尤其是自9月27日以來，不乏有券商從業人員利用社交平臺開展客戶招攬活動，包括在朋友圈以及其他互聯網平臺掛開戶鏈接吸引新客戶。根據有關規定，這可能觸及違規。此外，由於久違行情，券商也存在臨時調派人手，新員工無證上崗、代爲操作等違規行爲。

公司要聞

1、OpenAI完成最新一輪融資，籌集了約66億美元的資金，以1500億美元估值完成本輪融資。微軟在OpenAI最新一輪融資中投資約7.5億美元。

2、豐田汽車公司將其首款美國製造電動汽車的生產啓動時間推遲至2026年，但表示計劃在未來兩年內在美國銷售多達七款全電動汽車。

3、江淮汽車公告，公司擬向特定對象發行股票募資不超過49億元，扣除發行費用後將全部用於高端智能電動平臺開發項目。

4、阿里巴巴10月2日晚間在港交所公告，截至2024年9月30日止季度期間，公司以41億美元的總價回購了總計4.14億股普通股（相當於5,200萬股美國存托股）。這些回購根據公司的股份回購計劃在美國市場和香港市場進行。截至2024年9月30日止，公司流通的普通股爲186.20億股（相當於23.27億股美國存托股）。相比於2024年6月30日，淨減少了4.05億股普通股，淨減少比例爲2.1%（在計入我們在股權激勵計劃下發行的股份後）。在董事會授權的股份回購計劃下仍餘220億美元回購額度，有效期至2027年3月。

5、據比亞迪官微消息，比亞迪王朝9月銷售204605輛，首次單月銷售超20萬輛；今年1至9月累計銷售1337472輛。

6、特斯拉週三公佈第三季度交付量增幅低於預期，因爲激勵措施和融資協議未能吸引足夠多的客戶購買其老款電動汽車，導致股價一度下跌逾6%。

行業觀察

1、截至10月3日8時6分，2024年國慶檔新片票房（含點映及預售）突破10億元。《志願軍：存亡之戰》《749局》《浴火之路》暫列票房前三名。

2、經濟日報文章稱，醫療器械生產經營企業數量多、平均規模小，產品同質化嚴重，研發創新能力和抗風險能力低。缺少高水平創新研發人才及研發資金投入，符合高端醫療器械製造的完整產業鏈還不成熟，等等。對此，要多措並舉加以解決。重視創新醫療器械研發，加快高端醫療器械技術突破。重點支持醫療器械行業具有發展前景的人工智能、新型醫用生物材料、高端醫學影像和醫療機器人四大領域，牽頭建立人工智能醫療器械、醫用生物材料兩個技術創新合作平臺，設立專項支持資金，全力推動相關科研成果在醫療器械領域的轉化應用。

3、雖然有跡象顯示石油市場將面臨過剩，但OPEC+沒有改變在年底前開始逐步恢復石油產量的計劃。該聯盟23個成員在週三監督委員會在線會議後的聲明中沒有宣佈任何改動。OPEC+計劃啓動一系列月度增產，定於在12月將產量提高18萬桶/日，由於市場情緒脆弱，這比原計劃時間推遲了兩個月。據不願具名的與會代表們表示，週三的聯合部長級監督委員會(JMMC)會議主要聚焦伊拉克、哈薩克斯坦和俄羅斯未能履行減產承諾的問題。雖然這些國家“重申了它們對協議的堅定承諾”，但大多繼續超過產量配額，並且尚未開始額外減產以彌補之前月份的超額生產。

4、截至10月1日24時，國慶假期首日深圳機場口岸客流超1.5萬人次，同比增長48.8%。其中，出境人員佔比68.1%，泰國、馬來西亞、韓國、新加坡、印尼是熱門出境目的國。深圳機場口岸今年出入境人員數量已突破400萬人次，出入境航班超3.9萬架次，分別同比增長121.1%、67.6%。

5、克而瑞地產研究中心發佈報告稱，因9月末中央到地方利好頻頻，先是“924”國新會推出多項重磅政策，包括降準、政策利率下調、存量房貸降息、降二套首付比例、提高再貸款中央資金支持比例、續期“金融16條”等，再是政治局會議定調促進房地產市場止跌回穩，而後上廣深等核心一線跟進，“四限”政策持續優化調整，基於政策利好預期，10月整體成交或將止跌企穩，而一線作爲新政利好直接受益者，新房成交仍有放量空間。

6、中原按揭董事總經理王美鳳表示，2024年9月份現樓按揭錄得3615宗登記，與8月份4551宗比減少21%，創過去4個月新低，受全新大型樓盤上會帶動，9月樓花（期房）按揭登記回升108%至551宗，創過去3個月新高。

金融數據

1、LME金屬期貨收盤普漲，三個月期鋅收盤價上漲27美元，報每噸3174美元；三個月期錫收盤價上漲14美元，報每噸33,893美元；三個月期鉛收盤價上漲42美元，報每噸2151美元；三個月期鎳收盤價上漲442 美元，報每噸18153美元；三個月期銅收盤價上漲106美元，報每噸10084美元；三個月期鋁收盤價上漲30美元，報每噸2,678美元。

2、WTI原油期貨結算價漲0.39%，報70.10美元/桶；布倫特原油期貨結算價漲0.46%，報73.9美元/桶。

3、COMEX黃金期貨收跌0.17%，報2680.2美元/盎司；COMEX白銀期貨收漲1.26%，報32.115美元/盎司。

4、美債收益率集體收漲，2年期美債收益率漲3.9個基點報3.654%，3年期美債收益率漲3.9個基點報3.56%，5年期美債收益率漲4.6個基點報3.561%，10年期美債收益率漲5個基點報3.788%，30年期美債收益率漲5.9個基點報4.134%。

5、歐債收益率集體上漲，英國10年期國債收益率漲8.6個基點報4.024%，法國10年期國債收益率漲4.4個基點報2.858%，德國10年期國債收益率漲5.5個基點報2.087%，意大利10年期國債收益率漲5.5個基點報3.418%，西班牙10年期國債收益率漲5.1個基點報2.879%。

責任編輯 | 李明慶