大陸短影音平臺下月在港上市 快手估值上看600億美元
大陸短影音平臺快手18日傳出,將於2月5日在港交所掛牌上市,至少集資50億美元,將是自百威亞太2019年9月在港集資57.5億美元以來,港股最大IPO。
路透引述知情人士透露,根據目前投資者的回饋,對快手的估值可能由原先的逾500億美元,增至約600億美元,但確切估值將於18日當週預定召開的會議之後確定。
知情人士指出,快手將於18日至22日進行分析師路演和投資者需求評估,25日開始接受認購。該公司招股價上限約93港元,擬發行4.159億股,公開發售部分僅佔全球發售部分2.5%,在啓動回撥機制後最高升至7%。美國銀行、華興資本和摩根士丹利擔任快手在港IPO的保薦人。
香港經濟日報報導,快手IPO受到機構追捧,部分機構投資者不惜動用私人關係預訂認購份數。過去兩個多月,部分投資者四處探聽能和快手創辦人宿華等核心團隊牽線的關係,以便拿到額度。市場分析指出,快手備受青睞主要有概念稀有、騰訊持股、商業化潛力三大亮點加持。
近年來快手和同業抖音等短影音平臺成爲大陸網路行業的黑馬,不僅從騰訊、百度等傳統網路巨頭手中搶佔用戶時數,對傳統網路企業的廣告業務更是造成衝擊,已發展成網路領域不可忽視的勢力。
截至2020年9月,抖音日活躍用戶已逾6億,快手超過3億。另據市場研究機構艾瑞諮詢預估,2021年大陸短影音行業的市場規模將達到人民幣2,110億元。但如此龐大的市場,目前卻沒有相關公司上市,搶先抖音上市的快手因此受到關注。
此外,據快手招股書顯示,目前騰訊持有快手21.57%股份,爲快手單一最大股東,而獲得騰訊投資的公司往往被外界視爲具有實力與發展前景。不過,快手採用「同股不同權」架構上市,目前公司仍由創辦人宿華和程一笑控制。
華創證券分析,2021年短影音行業將會面臨流量天花板,短影音行業會進入抖音、快手雙巨頭時代,而快手已累積大規模的廣告流量池,爲2021年商業化變現加速打下基礎。