大華銀投信攜渣打 推美元保本基金

大華銀六年期美元保本基金 小檔案

在美國聯準會最新一次利率決策會議後，多數決策官員預估2023年終點利率中位數將達5.1％，同時調降明年經濟成長預測；此外，殖利率持續倒掛仍可能帶來景氣反轉的風險。爲了讓投資人在動盪不安的投資市場中能夠安心的投資，大華銀投信即日起至明年1月17日募集大華銀六年期美元保本基金，商品連結美國政府公債，同時透過選擇權連結美國道瓊工業指數，讓投資人資產獲得保護之餘，也掌握美股上漲的機會。

今年以來股債市的表現，讓保守型投資人承受相當程度的心理壓力。展望後市，聯準會官員重申堅決對抗通膨之立場，並擔憂2023年可能出現經濟衰退。加上美國11月零售銷售月增率爲-0.6％，爲今年以來最大跌幅，顯示美國家庭的消費能力受到高通膨與利率上升的影響有所減弱。

大華銀投信表示，美國曆史升息時間多數爲1至2年，在升息停止後，進入債券上漲甜蜜期。由於長債利率敏感度較高，未來降息，價格上漲幅度較大，有利未來基金表現。目前美國利率水準爲2008年金融風暴後相對高點，爲近14年來投資保本基金最佳時機，因此，這檔連結美國公債的六年期美元保本基金，鎖住目前利率，有望減輕市場與利率不確定性所帶來的風險。

大華銀投信說明，美國公債由美國政府發行，是有保障也相對穩定的商品，不僅有一定程度的指標意義，過去也無違約紀錄，不若其他企業或國家所發行的債券仍有違約風險。本次推出大華銀六年期美元保本基金主要配置於美國六年期公債，再加上以選擇權連結道瓊工業指數，爲投資人掌握「保、可、夢」三大優勢。

大華銀投信指出，過去這類型商品是爲專業投資人設計，提供投資人相對具有保障的避風港型產品。「保、可、夢」三大優勢，分別是以美國公債形式達到100％保本，小資族也可入手，還有透過選擇權參與美國道瓊工業指數的上漲走勢，有夢可追。此外，本基金選擇連結道瓊工業指數，除了成分企業多爲產業龍頭外，根據歷史回測，自2008年10月以來，以每週周底爲基準日，投資道瓊工業平均指數六年的報酬率最大爲174％，平均爲83％，最差爲17％。能夠同時達到風險分散與掌握美股報酬的機會。

自新冠疫情爆發以來，全球金融持續受到多重因素干擾，造成股市與債市的波動加大。爲提供投資人具有固定收益特性的標的，過去只有專業投資人可購買的商品，即日起在渣打銀行、華泰商業銀行、聯邦銀行、安泰銀行都可以申購，讓投資人主動迎接市場動態，化被動爲主動，在景氣低迷之中依然敢夢！