Tesla電動車臺鏈 逆勢突圍

圖／美聯社

逆勢抗跌電動車概念標的

特斯拉（Tesla）公佈第三季財報優於市場預期，帶動在臺電動車供應鏈走勢，臺股中包括智伸科、順德等於24日盤勢震盪中逆勢抗跌，電動車概念ETF包括新光標普電動車（00925）、國泰智能電動車等也紛紛上揚。

根據DIGITIMES統計，展望2024年，全球汽車銷量預估成長僅2％、9090萬臺，主要受到需求減弱及高利率環境影響，電動車市場預計達1,719萬臺，年增23.8％，中國市場滲透率將超過43％。

特斯拉電源管理線束主力供應商貿聯近年成功轉進AI市場，今年第三季電動車的銷售略有增加，惟幅度都不大。着眼於目前市場仍在築底階段，再加上後面還有中國電動車低價搶市的追兵，推估貿聯現仍會以拉高既有產線的產能利用率爲首要目標。

臺達電上半年更因電動車市場吹逆風，年成長率因而縮水至12％，爲此，臺達董事長鄭平也做了最壞的打算，「預估全年可能只會成長一點點」，不過因電動車業務已經過了損平點，「即使營收不成長，電動車部門還是會賺錢、不會出現虧損」，臺達已將電動車投資列爲長期計劃，不會因市況盛衰而有所改變。

華南投顧董事長儲祥生表示，先前資金大多圍繞在臺積電相關供應鏈中，近期則是逐漸從漲多的個股流向其他族羣輪動，預期臺股在大選之前觀望氣氛會較濃厚，不建議去追高漲多的個股。而電動車概念股雖可能受到特斯拉財報利潤優於預期而拉擡，不過，臺廠主要還是得電動車相關銷量增加纔會比較受惠，而非AI的IC龍頭中，最具代表性的德州儀器（TI）公佈財報後指出，雖然第四季沒有特別好，但是目前汽車端庫存消化還不錯，代表明年消費性電子也許有機會好轉。

新光標普電動車ETF經理人劉恆志認爲，全球電動車產業長期成長趨勢明確，未來特斯拉及其他歐美車廠，若有更多「平價電動車」上市，搭配車廠祭出促銷方案降價，加上電動車將繼續朝往「全自駕」趨勢發展加快，以及AI加速推動智慧汽車革命，將有助於全球電動車相關供應鏈銷售滲透率持續拉昇。