【明日主題前瞻】我國成功發射衛星互聯網低軌衛星，行業已進入加速落地階段

【今日導讀】

【主題詳情】

我國成功發射衛星互聯網低軌衛星，行業已進入加速落地階段

據媒體報道，我國在文昌航天發射場使用長征五號乙運載火箭/遠征二號上面級，成功將衛星互聯網低軌01組衛星發射升空，衛星順利進入預定軌道，發射任務獲得圓滿成功。

衛星互聯網加速落地，北斗、低軌系統繼續推進，“三位一體”空間網絡覆蓋或將成爲現實，我國或將通過三種衛星網絡系統實現空間網絡覆蓋。民生證券認爲，低軌通信星座的申請與部署將爲國內衛星及商業火箭行業帶來較大市場需求，隨着星座組網正式拉開序幕，海外需求邏輯持續印證，全球市場有望伴隨我國星座的陸續組網以及火箭技術的迭代持續打開，建議重點關注我國衛星製造+地面系統+終端應用相關核心標的。

公司方面，合衆思壯的“天琴二代”芯片是全球首顆支持北斗三號全信號體制的高精度基帶處理ASIC芯片。公司的產品支持北斗三號、GPS、GLONASS、Galileo四大衛星導航系統和區域導航系統現有及未來的所有導航信號以及BDSBAS和PPP星基增強服務，在北斗/GNSS高精度定位領域具備較強的競爭力。中國衛星積極參與包括您提及的衛星互聯網計劃在內的商業航天產業發展，主要參與星上部分載荷、太陽電池、地面信關站基帶處理設備以及各類通信、導航終端產品的研製及配套供貨。

國企改革重磅不斷！458億大國企聯袂500億大基金

12月16日晚間，四川方向又傳來國企改革的重磅消息。四川九洲和依頓電子雙雙公告，其控股股東九洲集團與綿陽市國資委、四川省財政廳及國開基金簽訂增資擴股協議。協議後，九洲集團註冊資本將從30億元增至36.15億元，國開基金將持有九洲集團17.01%的股權。資料顯示，國開製造業轉型升級基金（有限合夥）總規模爲500億元人民幣，法定代表人爲國開投資基金管理有限責任公司。據九洲集團官網，九洲集團現有資產458億元，2023年實現營業收入438億元。

剛剛結束的中央經濟工作會議明確提出，發揮經濟體制改革牽引作用，推動標誌性改革舉措落地見效，高質量完成國有企業改革深化提升行動。中信證券認爲，國有資本，作爲中國經濟重要的參與者，是打造中國新發展格局的排頭兵。在經濟轉向高質量發展的過程中，國有資本改革也將迎來新的戰略機遇期。通過“加減乘除”四條路徑，央國企對內聚焦主責主業，推進專業化整合，對外積極佈局，做好耐心資本，支持新質生產力發展，建議關注央國企在併購重組各領域的積極動向。

上市公司中，成都華微2020年啓動了人工智能芯片佈局，依託國家重點研發計劃支撐，目前智能SoC芯片已處於研發、送樣階段。公司實際控制人爲中國電子信息產業集團有限公司。四川長虹參股公司華鯤振宇是國內領先的智算存一體化算力產業領軍企業，實控人爲綿陽市國有資產監督管理委員會，屬於地方國資委或地方政府。

火山引擎冬季FORCE原動力大會的開發者論壇將於12月19日開啓

12月19日，火山引擎冬季FORCE原動力大會的開發者論壇將重磅開啓，聚焦火山引擎在大模型開發、應用與落地方面的實踐；包含從火山方舟平臺背後的技術理念和原理，到豆包MarsCode、釦子等大模型應用如何拓展AI應用邊界；此外，火山引擎也將和樂鑫及ToyCity發佈AI+硬件智躍計劃。

東北證券吳源恆認爲，在國內大模型逐漸成熟推理成本快速降低、相關應用場景已經逐漸摸索成型、政府與企業等下游客戶預算編制更爲傾斜等前提下，明年會成爲國產AI軟硬件從1到N的大年，帶動相關領先應用、硬件公司業績快速釋放。在應用方向上，按照C端應用>廣告>B端企業應用>教育>醫療>其他進行標的選擇。

上市公司中，天龍集團積極佈局數字人、創新AIGC營銷業務模式，公司是巨量引擎廣告業務授權代理商，並開始佈局短視頻相關的營銷業務。利歐股份“奇思妙想”的新一代AIGC產品核心功能是在優化投放效率、提高生產力的基礎上，進一步擴展至圖文、視頻等內容的創作。

又一汽車品牌將搭載固態電池，機構稱固態電池或明年開始放量

近日，上汽集團名爵品牌事業部總經理周鈃在社交媒體上透露，名爵（MG）品牌即將推出一款全新車型。這款新車將採用先進的半固態電池技術，並且價格親民。這是繼智己之後，上汽集團旗下又一將搭載半固態電池的整車品牌。

萬聯證券蔡梓林表示，固態電池工作溫度範圍更寬，耐熱性更好，且固態電解質具有耐高溫、不可燃、絕緣性好的特性，安全性能大大提升；2025-2030年，固態電池技術預計進入快速突破階段，材料體系有望加速迭代。目前，固態電池已從實驗室研發階段逐步過渡到工廠試點階段，搭載固態電池的車型發佈也日益頻繁。根據各大廠商公佈的計劃，預計從2026年開始，固態電池市場將正式邁入量產階段，固態電池的產業化進程有望顯著提速。

上市公司中，藍海華騰參股的高能時代硫化物全固態鋰電池研發進展順利，已經完成小型自動化生產試驗線，可以實現5Ah以內電芯小批量生產，已給客戶送樣驗證，目前正在籌備批量化生產線建設。中國動力表示，近年來，持續跟進鈉離子電池技術和固態電池技術的發展，2022年末,已實現255Wh/kg類固態電池體系推廣應用。

戰略性、基礎性核心產業，加快推進該領域振興是重中之重

據報道，今年以來，我國紮實推進新一輪千億斤糧食產能提升行動，實施糧油等主要作物大面積單產提升行動，並加快推進高標準農田建設。在糧食產量連續9年穩定在1.3萬億斤以上的基礎上，2024年首次邁上1.4萬億斤新臺階，糧食供給保障能力持續提升。

國以農爲本，農以種爲先。糧食安全是“國之大者”，種子是農業的“芯片”，種業更是國家戰略性、基礎性核心產業。加快推進種業振興是落實鄉村振興戰略的重中之重。去年，我國農作物種業市場規模首次突破1500億元，科研投入達到76億元，比2021年提高20%，平均科研投入強度達到6%。國盛證券指出，2021年後以種業振興方案爲代表的政策密集出臺，種業振興政策+轉基因變化帶來行業擴容，格局大幅優化，目前進入密集政策及轉基因信息催化期。

上市公司中，豐樂種業被農業農村部列爲企業扶優重點對象，入選種業“領軍企業團隊”、“強優勢陣型”，是國家重點扶優種企的第一梯隊，種業綜合實力位居全國前列。隆平高科被認定爲農業農村部“國家農作物種業陣型”領軍企業，併入選水稻強優勢陣型、玉米補短板陣型、蔬菜破難題陣型、雜糧補短板陣型。敦煌種業是農業產業化國家重點龍頭企業，在農業農村部公佈的國家農作物種業陣型企業名單中，公司入選玉米補短板陣型。

新能源汽車產業蓬勃發展，這類技術已具備了大規模商業化落地的條件

機構指出，我國新能源汽車產業蓬勃發展，市場佔有率快速提升，隨着市場規模的不斷擴大，追求長續航和補能效率一直是消費者關心的核心問題和產業發展的方向。高壓快充技術作爲提升充電效率的重要手段，能夠有效縮短充電時間；開發高能量密度電池可提供更長的續航里程，緩解用戶里程焦慮；這些技術可大大提升用戶對新能源汽車的接受度和滿意度，成爲行業技術發展的必然趨勢。

作爲拉動新能源汽車高效補能的“牛鼻子”，超快充技術讓“充電像加油一樣快”從理想走向現實。業內人士認爲，超快充無論在技術層面、成本層面，還是市場層面，都已具備了大規模商業化落地的條件。伴隨着超快充車型的陸續問世，超充樁匹配不足的問題開始暴露，成爲高效補能體驗落地的瓶頸。根據華爲中國高壓快充產業發展報告，如果按照現有車樁比測算，要滿足1300萬臺高壓快充需求，2023年—2026年還需要增加98萬臺1000V高壓直流充電樁。

上市公司中，沃爾核材新能源汽車業務相關產品主要包括電動汽車充電槍、車內高壓線束、高壓連接器及充電座等。公司的國標直流充電槍產品主要銷售給樁企客戶，目前在國內市場上佔有率已經超過60%，處於行業領先地位；大功率液冷充電槍已實現批量供貨。寶馨科技結合國家對構建新型電力系統的要求，以充/換電基礎設施建設爲前提，打造整市“光儲充換”智慧綠色交通網絡。公司擁有自主品牌充電樁、換電站技術產品，已在上海、泉州、合肥、淮北等地投運液冷超充項目。奧特迅的液冷超充系統都是基於奧特迅自主研發的、具體發明專利的兆瓦級（1000kW）電動汽車超充堆技術，其動態功率池達到兆瓦級（1000kW），單槍額定輸出功率爲600kW，可以兼容超級充電和直流快充需求，顯著提升設備利用率。