CBOE:恐慌指數VIX超過65並不奇怪
CBOE波動率指數上週一錄得最大單日漲幅。芝加哥期權交易所公司衍生品市場情報主管Mandy Xu稱,當時標普500指數期貨下跌4.5%,相當於年化波動率爲70。恐慌指數VIX就是在這一峰值情況下超過65。"考慮到標普500指數期貨在盤前的大幅波動,VIX指數相應產生的大幅波動其實並不那麼令人意外。"然而,衍生品專家認爲,由於流動性不足、波動性押注失敗後的空頭回補,以及一些流動性差的期權合約被納入指數的計算,這種飆升可能誇大了看跌情緒。他們指出,波動率指數與其期貨合約之間存在不尋常的價差,證明該恐慌指數脫離了市場現實。
本文源自:金融界AI電報